株式型ファンドの収益好調 平均16.9%、公社債型を上回る

株式市場の回復基調に乗り、投資信託会社の株式型商品が公社債型受益証券よりもむしろ高い収益率を上げ、急速に競争力を取り戻している。 29日、投資信託業界によると、今年に入り現在まで韓国・大韓・国民の3大投資信託会社が運用中の株式型ファンド（追加型）の収益率は平均16.92%に達していることが分かった。 これに対し、収益率が高い方である長期公社債型受益証券の場合、最近の決算分配率は14.60～14.70%水準にとどまっている状況である。 特に14日に決算された国民投資信託の「まとまり資金運用株式」は分配率が46.61%まで急騰したのをはじめ、▲大韓投資信託の「ぶどう成長」が44.18%▲国民投資信託の「利子で株式」が39.5%の高い決算分配率を記録するなど、今年下半期に入り株式型貯蓄の分配実績が顕著に改善したことが示された。 こうした様相は、社債利回りが下落基調を続けている一方で株価が回復基調を示しているためであり、投資信託会社の株式型商品が1989年以降4年ぶりに公社債型商品を抜いて競争力の優位を回復したと評価される。